養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品已募集超600億,第二批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)產(chǎn)品即將開啟發(fā)售

千呼萬喚始出來，第二批養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品終于要來了。

7月27日，中郵理財(cái)宣布，將于8月3日發(fā)行第一期養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，銷售范圍為養(yǎng)老理財(cái)10個試點(diǎn)城市，且客戶需持有發(fā)行范圍地區(qū)的身份證，與首批養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)銷售條件一致。

這距離銀保監(jiān)會宣布養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)擴(kuò)圍已經(jīng)過去5個月。今年2月25日，銀保監(jiān)會宣布，自2022年3月1日起，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)地區(qū)擴(kuò)大至北京、沈陽、長春、上海、武漢、廣州、重慶、成都、青島、深圳十地。養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)機(jī)構(gòu)擴(kuò)大至工銀理財(cái)、建信理財(cái)、交銀理財(cái)、中銀理財(cái)、農(nóng)銀理財(cái)、中郵理財(cái)、光大理財(cái)、招銀理財(cái)、興銀理財(cái)和信銀理財(cái)十家理財(cái)公司。

與首批4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的首批4只養(yǎng)老理財(cái)同時開啟發(fā)售不同，21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者了解，此次第二批養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品并非同時開啟發(fā)售，至少兩家理財(cái)公司人士告訴21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者，其首只養(yǎng)老理財(cái)發(fā)行的時間目前暫未知。

個人養(yǎng)老金制度落地，養(yǎng)老理財(cái)迎來發(fā)展機(jī)遇，目前已參與養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)的理財(cái)公司具有先發(fā)優(yōu)勢。隨著人口老齡化加劇，養(yǎng)老理財(cái)需求將日益旺盛，養(yǎng)老理財(cái)?shù)群瑱?quán)理財(cái)產(chǎn)品的規(guī)模有望保持較快增長。招商證券銀行業(yè)首席分析師廖志明認(rèn)為。

募集規(guī)模已超600億

中國理財(cái)網(wǎng)顯示，截至7月27日，除貝萊德建信理財(cái)外，首批4家養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)已經(jīng)發(fā)行養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品共計(jì)30只。銀保監(jiān)會新聞發(fā)言人、法規(guī)部主任綦相日前在國新辦發(fā)布會上介紹，養(yǎng)老理財(cái)認(rèn)購金額超600億元。

從產(chǎn)品類型來看，工銀理財(cái)、建信理財(cái)、招銀理財(cái)布局的養(yǎng)老理財(cái)均為固定收益類，光大理財(cái)與貝萊德建信理財(cái)布局的養(yǎng)老理財(cái)為混合類。從產(chǎn)品期限來看，大部分養(yǎng)老理財(cái)期限為5年封閉式，建信理財(cái)發(fā)行5年最低持有期、貝萊德建信理財(cái)發(fā)行10年封閉式理財(cái)產(chǎn)品。

從業(yè)績來看，養(yǎng)老理財(cái)收益率較好。以光大理財(cái)為例，截至7月6日，其頤享陽光養(yǎng)老理財(cái)橙2026第1期、橙2028、橙2027第1期、橙2027第2期，自成立以來的年化收益率分別為5.7%、6.1%、6.59%、6.47%。

在今年復(fù)雜多變的市場環(huán)境下，堅(jiān)持積極積累固收安全墊，逐步小幅靈活調(diào)整權(quán)益投資策略，全量產(chǎn)品年化收益率保持4%以上，產(chǎn)品業(yè)績位于同業(yè)前列。工銀理財(cái)黨委委員李雪松日前介紹稱。

與此同時，隨著養(yǎng)老理財(cái)?shù)闹鸩狡占耙约昂暧^經(jīng)濟(jì)形勢的變化，養(yǎng)老理財(cái)業(yè)績比較基準(zhǔn)從開始的5.8%-8%下調(diào)至5.5%-7.5%。

業(yè)績比較基準(zhǔn)為管理人依據(jù)市場狀況、風(fēng)險等級等因素綜合做出的決策，并不代表產(chǎn)品實(shí)際收益率，預(yù)計(jì)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品表現(xiàn)受業(yè)績比較基準(zhǔn)下調(diào)因素影響不大，仍將保持長期穩(wěn)健特征。普益標(biāo)準(zhǔn)研究員茍海川認(rèn)為。

個人養(yǎng)老金制度加持

隨著中郵理財(cái)?shù)男迹诙?家養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品即將陸續(xù)上市，進(jìn)一步豐富養(yǎng)老理財(cái)市場。據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者了解，盡管目前其余5家養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)的養(yǎng)老理財(cái)發(fā)售時間未確定，但相關(guān)產(chǎn)品名稱已經(jīng)早已定好，離正式發(fā)售不遠(yuǎn)。

而隨著《關(guān)于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》的發(fā)布，部分養(yǎng)老理財(cái)有望納入稅收優(yōu)惠，這也將進(jìn)一步推動養(yǎng)老理財(cái)發(fā)展。

借助郵儲銀行普惠金融優(yōu)勢，中郵理財(cái)把積極參與養(yǎng)老金融服務(wù)提升到了戰(zhàn)略層面，后續(xù)將繼續(xù)大力投身國家第三支柱養(yǎng)老建設(shè)，推進(jìn)商業(yè)養(yǎng)老金融發(fā)展。同時，中郵理財(cái)針對個人養(yǎng)老金制度，大力加強(qiáng)研究、超前部署，做好充分戰(zhàn)略儲備，圍繞長期價值投資理念，以樹立科學(xué)的風(fēng)險觀、收益觀為主線系統(tǒng)開展投資者教育，為系統(tǒng)推進(jìn)養(yǎng)老產(chǎn)品、長期穩(wěn)定資金注入資本市場營造良好生態(tài)。中郵理財(cái)董事長吳姚東介紹稱。

信銀理財(cái)總裁谷凌云日前也表示，在養(yǎng)老金融改革的加速期，銀行理財(cái)必然將成為養(yǎng)老金融體系中最為重要的中堅(jiān)力量。中信養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品將融入到中信集團(tuán)幸福+的大養(yǎng)老戰(zhàn)略版圖，依托中信集團(tuán)、中信銀行的平臺不斷延展養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的內(nèi)涵和外延，為客戶提供更加完善的一站式養(yǎng)老金融解決方案。

隨著國家政策助力、投資者養(yǎng)老理財(cái)意識加強(qiáng)以及未來試點(diǎn)更進(jìn)一步在全國范圍內(nèi)的擴(kuò)大，在供給端和需求端的共同發(fā)力加持之下，未來養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的市場份額將會穩(wěn)步提高，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品將成為銀行理財(cái)?shù)闹饕^產(chǎn)品。中信建投證券銀行業(yè)首席分析師楊榮認(rèn)為。